Tefecilik, insanları köle yapmak için bir araçtır

2024 Yazar: Seth Attwood | [email protected]. Son düzenleme: 2023-12-16 16:18

Rusya'daki kapitalizm, diğer tüm isimlerinin yanı sıra, tefeci olarak da adlandırılabilir. Teşhis hayal kırıklığı yaratıyor: yetkililer "ekonomik büyüme oranları" konusunda endişeliyken, nüfus son parayı bankalara veriyor

Rusya'da neredeyse otuz yıl önce inşa edilmeye başlayan kapitalizme farklı deniyor: "haydut", "komprador", "vahşi", "çevresel", "oligarşik" vb. Yukarıdaki tanımların hepsini reddetmeden bir tane daha vereceğim: "tefeci kapitalizm".

Modern Rusya'nın tüm sosyo-ekonomik sorunlarının% 99'u, ülkemizde kök salmış olan kapitalizmin tefeci karakterinden kaynaklanmaktadır. Tefecilik, önceden geri ödenmeyecek krediler ve borçlar verme uygulaması anlamına gelir. Çoğu zaman yüksek yüzde nedeniyle. Ve bazen borçlunun kasıtlı iflası nedeniyle. Her şey borçlunun malına el konulması ve/veya bir "borç kölesi" haline getirilmesi ile sona erer.

Genel olarak (küresel bir fenomen olarak) tefecilikten bahsetmeyeceğim. Bu konuda 2011'de yayınlanan "Faiz üzerine: kredi, mahkeme, pervasız" bir kitap yazdım. Rusya'daki tefeci kredi sistemi, iki katmanlı bir bankacılık sistemi (Rusya Federasyonu Merkez Bankası ve ticari bankalar) artı mikrofinans kuruluşları tarafından temsil edilmektedir.

Kredilerin ve borçlanmaların ana alıcıları bankaların kendileri (bankalararası borç verme piyasası), finansal olmayan kuruluşlar, kamu sektörü ve hane halkı sektörüdür. Hane halkı sen ve ben, bireyler, nüfus.

Rusya Federasyonu'ndaki bireylere banka kredileri: hızlı dinamikler

Şimdi, son birkaç yılda ve özellikle bu yıl Rusya'nın nüfusuna kredi verilmesindeki duruma dikkatinizi çekmek istiyorum. Bu tür kredilerin dinamiklerini ve hanehalkı borç düzeylerini karakterize eden bazı temel göstergelerden bahsedeceğim.

2009-2014 döneminde. Bankaların nüfusa verdiği kredilerde istikrarlı bir büyüme vardı. İşte verilen kredilerin hacmine ilişkin veriler (trilyon ruble):

2009 - 2, 6; 2010 - 3, 6; 2011 - 5, 4; 2012 - 7, 2; 2013 - 8, 8; 2014 - 8, 6.

2014 yılının ortalarında, kredilerin büyümesi durdu. Uzmanlar, ABD ve müttefiklerinin o yılın ilkbaharında başlayan ekonomik yaptırımlarını ana neden olarak gösteriyor. Bankalar kendilerini zor zamanlar için hazırladılar ve her ihtimale karşı kredi genişlemelerini yavaşlattılar. Borç vermedeki düşüşün ardındaki ek bir faktör, Aralık 2014'te Rusya Merkez Bankası tarafından izin verilen (veya kışkırtılan) ruble döviz kurunun çöküşüydü. Ancak bir süre sonra, nüfusa kredi vermenin artışı yeniden başladı. İşte son yılların verileri (trilyon ruble):

2015 - 5, 9; 2016 - 7, 2; 2017 - 9, 2; 2018 - 12, 5.

Zaten 2017'de, 2013'ün rekor rakamı aşıldı ve 2018'de nüfusa verilen kredi hacmi bir öncekine göre% 36 arttı. Rus medyası bunu bir "tüketici kredi patlaması" olarak nitelendirdi. On yıl boyunca, bankaların verdiği yıllık kredi hacmi neredeyse beş kat arttı (daha doğrusu - 4, 8 kat). Rus vatandaşları tarafından kullanılan başlıca kredi türleri: ipotek; kredi kartlarıyla; araba kredileri; tüketici (çeşitli mal ve hizmetlerin satın alınması için). Artan oranda banka kartı kredileri ve tüketici kredileri, mal ve hizmet ihtiyacını karşılamaya değil, daha önce alınan kredileri, yani kredileri geri ödemeye gitmektedir. borçları yeniden finanse etmek için.

Kredi faizi - tefeci

Şimdi sıradaki soru: Bankalar vatandaşlara hangi faiz oranında kredi veriyor? Rusya Merkez Bankası'nın Mayıs 2019'da bireylere verilen ruble kredilerinin ağırlıklı ortalama faiz oranına ilişkin verileri: 1 aya kadar olan krediler için -% 15,81. Ve 1 ila 3 ay arası krediler için - 14, %40; 3 ila 6 ay - 18, %38; 6 ila 12 ay - 15, 23%. Dünyanın birçok ülkesinde kredi faiz oranlarında kısıtlamalar vardır ve orada bu faiz oranları "tefeci" olarak sınıflandırılır.

Yirminci yüzyılın başında Çarlık Rusyası'nda azami oranın yüzde 12 olarak belirlendiğini hatırlatmama izin verin. Yukarıdan gelen her şey tefeci bir borç olarak kabul edildi ve bu tür alacaklılar yasalarca cezalandırıldı. Bir mantra olarak güç, her tür kredide (yalnızca bireylere değil, aynı zamanda tüzel kişilere de) faiz oranlarını düşürme ihtiyacı hakkında uzun yıllardır teşvikler veriyor. Ve hiçbir şey değişmedi.

İşte Rusya Merkez Bankası'nın Ocak 2011 için ağırlıklı ortalama ruble kredi oranlarına ilişkin verileri: 1 aya kadar olan krediler için -% 14,0; 1 ila 3 ay - %19.5; 3 ila 6 ay arası - %31.8; 6 ila 12 ay arası - %30,4. Evet, 1 aydan uzun vadeli kredilerde faiz oranları o zamandan beri düştü. Ancak kısa ruble kredilerinde (1 aya kadar) sadece azalmakla kalmadı, hatta biraz arttı (% 14.0'dan% 15.81'e). Bunun nedeni, bugün vatandaşların her şeyden önce kısa süreler (1 aya kadar) talep etmesidir. Daha uzun kredi almaktan korkuyorlar ve bankalar da vermekten korkuyor. Büyük bankalardan alınan kredilerin diğerlerinden daha pahalı olması da dikkat çekicidir.

Mayıs 2019 itibarıyla önde gelen 30 Rus bankasının ruble cinsinden kredilerinin ağırlıklı ortalama faiz oranları şu şekildeydi: bir aya kadar - %17,53; 1 ila 3 ay - %20, %19; 3 ila 6 ay arası - %17.06; 6 ila 12 ay arası - %15.66. Gördüğünüz gibi, büyük bankalardan (Sberbank, VTB, Alfa, Rosbank, vb.) Nüfus için para, bankacılık "elitinin" bir parçası olmayan kredi kuruluşlarından daha pahalıdır. Bu banka tefecileri, kısa vadeli kredi piyasasında tekel konumundadır. Örneğin, ülkenin birçok uzak bölgesinde kendi şubeleri olan tek kredi kuruluşu Sberbank'tır.

Borç ve borç yükündeki büyüme

Alınan kredilerle nüfusun borç hacmi hızla artıyor. Rusya Merkez Bankası'na göre, 2018'in ilk çeyreğinin sonunda 12,5 trilyon ruble oldu. Ve tam olarak bir yıl sonra, yani. 2019'un 1. çeyreğinin sonunda 15,4 trilyon rubleye ulaştı, yani. %23.3 oranında. Ve bu yılın 1 Mayıs'ından itibaren (Rusya Merkez Bankası'nın en son verileri), rakam 15.74 trilyon rubleye yükseldi. Bu arada, 2013'ün başında kredi borç hacmi sadece 8,5 trilyon ruble idi. Altı yıldan biraz fazla bir süre içinde borcun neredeyse iki katına çıktığı ortaya çıktı. Bunlar, özellikle durgun bir ekonomi zemininde son derece yüksek borç büyüme oranlarıdır (Rosstat verilerine göre geçen yıl GSYİH büyümesi %2,3 idi ve 2013-2017'de neredeyse hiç büyüme olmadı). Ve ayrıca birkaç yıldır nüfusun düşen gerçek gelirlerinin arka planına karşı. 2018'in 1. çeyreğinin sonunda aile başına ortalama borç miktarı 221.8 bin ruble ise, bir yıl sonra 273,6 bin ruble idi.

Bunlar mutlak rakamlardır. Örneğin, kredi borcunun hacmi, hanehalklarının resmi geliriyle nasıl kıyaslanabilir? Rusya Merkez Bankası tahminlerine göre, 2017 yılının 1. çeyreğinin sonunda, borç yıllık gelirin %23'üydü ve bir yıl sonra zaten %28'e yükselmişti (nüfusun borç yükünün seviyesinin bir göstergesi). Banka borçlularının boynundaki borç ilmeği gitgide daha da sıkılaşıyor. Bu yılın sonuna kadar, uzmanlara göre, bireylerin kredi borcunun hacmi 16.6 trilyon rubleye ve hükümet açıklamalarına göre gerçek gelir -% 1'e kadar büyüyebilir (ancak A. Kudrin, son rakam olarak adlandırdı “fazla iyimser”). Yıl sonunda kredi borcunun yıllık gelire ilişkin göstergesinin %30'u geçeceği açıktır. Bazı bölgelerde, borç yükü seviyesi zaten %50'yi aşıyor. Uzmanlar, Kalmıkya ve Tuva'yı böyle "liderler" olarak görüyorlar. Irkutsk bölgesindeki Çuvaşistan'da hane halkı borcunun seviyesi %40'ın üzerinde.

Önemli bir gösterge “bankalara kredi borcu olan kişilerin toplam çalışan sayısı içindeki payı”dır. Bu on yılın başında bu pay %50'den çok daha azdı. 2016'nın başında, bu tür çalışan borçluların yarısı zaten vardı (yaklaşık 40 milyon kişi). Ve 2017'nin başında, payları zaten% 60'ı aştı (mutlak olarak borçlu sayısı 44,7 milyon kişi). Geçen yıl, bankalara kredi borçlusu sayısı yaklaşık 45 milyon kişiydi.

Rusya Federasyonu Merkez Bankası'na göre, bu yılın başında bankalar ve vatandaşlar arasındaki kredi anlaşmalarının sayısının 110,7 milyon olması dikkat çekicidir. İlginç bir durum ortaya çıkıyor: Borçlu başına ikiden fazla kredi vardı. Birleşik Kredi Bürosu'na (OKB) göre, toplam borçlu sayısının %26'sı üç veya daha fazla kredi anlaşmasına sahiptir. Borçluların yaklaşık %6'sı beşten fazla krediye sahipti. Çoğu zaman, bir kişi daha önce aldığı kredilerin borçlarını yardımı ile yeniden finanse etmek için yeni bir kredi almaya çalışır.

Borç yükü veya borçluların boynunda sıkı bir ilmek

Endişe verici durumu yansıtan bir diğer önemli gösterge ise mevcut borç yükünün seviyesidir. Bu, kredi borcunun ödenmesi için yapılan aylık giderlerin bireylerin aylık gelirindeki payıdır. Ulusal Kredi Geçmişleri Bürosu'na (NBCH) göre, mevcut borç yükünün seviyesi - tüm kredilerdeki aylık ödemelerin aylık gelire oranı - 1 Nisan itibarıyla %23 oldu. BDT ülkelerinde sorunlu kredilerin durumuyla ilgili yeni yayınlanan S&P raporu, daha yüksek bir borç yükünden bahsediyor - %25 (görünüşe göre, daha sonraki bir tarihteki durumu yansıtıyor). Ancak %23 veya %25 değeri "hastanedeki ortalama sıcaklık"tır.

Rakamlar, tüm çalışan vatandaşların geliriyle ilgili olarak kredi borcunu ödemenin maliyetini yansıtmaktadır. Ve bu giderler sadece kredi kullanan ve bankaya borcu olan kişilerin gelirleri ile ilişkilendirilirse bu oran %44 olacaktır. Bunlar Rusya Merkez Bankası'nın resmi verileridir. İşte Birleşik Kredi Bürosu (OKB) tarafından sağlanan bazı ilginç veriler. Geçen yılın sonunda yaklaşık 8 milyon kişi aylık kredi ödemeleri için gelirlerinin yarısından fazlasını ödedi. Borç alanların %4'ü (neredeyse 2 milyon kişi) resmi gelirin %90'ından fazlasını kredi ödemelerine harcadı. Ve işte bu yılın Haziran ayı için en son veriler: Dünya Bankası ve Rospotrebnadzor'un yaptığı bir ankete göre, her dört borçludan biri gelirinin %75'ini bankaya borç servisi için harcıyor.

Bugün kredi borçlarının ödenmesi için yapılan ortalama harcama seviyesinin bile, gelirin %30-35'ini oluşturan çeşitli doğrudan ve dolaylı vergilerin ödenmesi için yapılan harcamaların seviyesiyle karşılaştırılabilir olduğu ortaya çıktı. Böylece devlet ve bankalar, bir kişiyi gelirinin büyük bir kısmından mahrum bırakmaktadır.

Tahmin edebilirsiniz. Bankalara borcu olanlar için, yabancılaştırılan gelirin payı: %30 (vergiler) + %44 (kredi borcu ödemesi) = %74'tür. En iyi durumda, bir kişinin ¼ geliri vardır ve bunun pahasına konut ve ortak harcamaları, giyim, yiyecek, diğer hayati mallar ile ulaşım, tıbbi ve diğer hizmetler için ihtiyaçlarını karşılaması gerekir. Açıkçası, gelirleri ulusal ortalamadan birkaç kat daha yüksek olan sadece birkaçı bunu başarabiliyor. Yoksulluğun ve sefaletin kaynağı buradadır.

Sorunlu krediler: durum endişe verici ve dikkatli bir şekilde kamufle ediliyor

Vatandaşlar için sadece geri ödeme yapmak değil, hatta kredilere hizmet etmek giderek daha zor hale geliyor. Rusya Merkez Bankası'nın verilerine göre bile, bu yılın ilk çeyreğinin sonunda, bireylere verilen sorunlu kredilerin miktarı 1,6 trilyon ruble olarak gerçekleşti. Bu, vatandaşların Rus bankalarına olan toplam borcunun %10'undan fazlası.

Sorunlu krediler - ödemelerdeki gecikmenin 60 günü aştığı krediler. Uzmanlar, rakamın büyük ölçüde hafife alındığını söylüyor. Her ikinci kredi için ödemelerde gerçek başarısızlıkların olduğu uzman değerlendirmeleriyle tanıştım (sadece birçokları için gecikme henüz 60 günlük eşiği geçmedi).

Hizmetle ilgili zorluklar ve daha da fazlası, bireyler tarafından kredilerin geri ödenmesiyle ilgili zorluklar büyüyor. Bankalar, artan durumu bir bankacılık düzenleyicisi olarak Merkez Bankası'ndan saklayarak kamufle etmeye çalışıyor. Örneğin, krediyi yeniden yapılandırarak (kredi sözleşmesinin şartlarını değiştirerek). Aynı bankadaki bir müşteriye ikinci bir kredinin, birincisini onun yardımıyla yeniden finanse etmek için verilmesi de nadir değildir.

Kudrin ve Oreshkin sadece krizi bekliyor, ancak milyonlarca vatandaş için kriz çoktan geldi

Perakende kredi durumu vahim hale geliyor. Dün, Hesap Odası başkanı Alexei Kudrin Devlet Duması'nda konuştu. Rusya'da tüketici kredilerinin 2019 ve 2020'de %20 olabilecek tehlikeli büyümesine dikkat çekti. Bunun Rusya Federasyonu ekonomisini kritik bir noktaya getirebileceğini söyledi. Ekonomik Kalkınma Bakanı Maxim Oreshkin'in bile alarm vermeye başlaması dikkat çekicidir. Tüketici kredilerindeki artışın Rus ekonomisinde resesyon riskini taşıdığını birkaç kez ifade etti. Ayrıca ihtiyaç kredilerinin yarısının teminatsız olduğuna dikkat çekiyor. Bu da ticari bankalar için tehlikelidir.

Buna karşılık, Merkez Bankası başkanı Elvira Nabiullina sakinliğini koruyor, Rusya Merkez Bankası'nın "durumu kontrol altında tuttuğuna" ve artık perakende kredilerde "balon" olmadığına inanıyor.

Kudrin ve Oreshkin'in perakende kredilerin yarattığı tehdidi oldukça haklı olarak gördükleri belirtilmelidir. Ancak sadece ekonomik kalkınma oranlarına yönelik tehditten bahsediyorlar, bunu makroekonomik bir tehdit olarak algılıyorlar (görünüşe göre, öncelikle Mayıs cumhurbaşkanlığı kararnamesinin ekonomik büyüme oranına ilişkin direktiflerinin uygulanmasından endişe duyuyorlar).

Ancak, beklenen ekonomik çöküş başlamadan önce bile, birçok banka müşterisi kendilerini borç tuzağında bulur. Onlar için kriz çoktan geldi. Ve şimdiden milyonlarca ev içi tefecilik kurbanı var. Hem hükümet yetkilileri hem de Rusya Merkez Bankası liderleri bu krizi fark etmiyorlar. Ve tüm bireysel kredilerin güvence altına alınmadığına (Oreshkin'in endişe duyduğu) gelince, bankalar bireylere borçlu olanı soyabilecekler. Ama bir dahaki sefere sorunun bu "mikroekonomik" seviyesinden bahsedeceğim.